ACE 미국30년국채액티브(H) ETF 분석 운용전략 분배금 수수료 주가 전망

 

최근 금리 인상과 경기 둔화 우려로 인해 채권형 ETF에 대한 관심이 높아지고 있습니다. 그 중에서도 장기 국채에 투자하는 ETF는 금리 변동에 민감하게 반응하기 때문에 투자자들의 눈길을 사로잡고 있는데요.

오늘은 미국 30년 국채에 투자하는 'ACE 미국30년국채액티브(H)' ETF에 대해 깊이 있게 살펴보겠습니다. 이 ETF는 실물 운용으로 월 분배가 가능할 뿐만 아니라 퇴직연금 계좌에서도 100% 투자 가능한 매력적인 상품입니다.

금리 인하 국면에서는 채권 가격 상승으로 인해 채권 및 관련 상품들이 수익률 개선을 기대할 수 있습니다. 실제로 국내 투자자들의 해외주식 및 ETF 순매수 순위를 보면 상위권에 채권 관련 상품들이 포진해 있는 모습입니다.

현재 시장에서는 미국 국채 수익률의 추가 상승 가능성보다는 하락 여력(채권가격 상승)이 더 크다는 견해가 우세한 상황입니다.

이에 개인투자자들은 금리 인하에 선제적으로 대응하기 위해 미국 국채 매입에 나서고 있는데요. 비록 당장은 금리 인하가 실현되지 않아 시세 차익을 얻기는 어렵겠지만, 채권 이자 수익만으로도 투자 메리트가 충분하기에 금리 하락 사이클 진입 전부터 미리 포지션을 잡아두는 것이 유리할 수 있습니다.

이처럼 각기 다른 투자자의 니즈를 충족시킬 수 있는 다양한 미국 장기 채권 ETF들이 수요를 몰고 있는데요. 그 중에서도 'ACE 미국30년국채액티브(H)'의 강점과 투자포인트에 대해 자세히 파헤쳐 보도록 하겠습니다. 그럼 본격적으로 ACE 미국30년국채액티브(H) ETF 분석 운용전략 분배금 수수료 주가 전망에 대해서 알아보도록 하겠습니다.

ACE 미국30년국채액티브(H) 기본소개

항목	내용
상품명	ACE 미국30년국채액티브(H)
유형	해외채권형, 일반
시가총액	1조 2,038억 원
상장주식수	144,600,000주
52주 최고/최저	9,730원 / 7,675원
기초지수	Bloomberg U.S Treasury 20+ Year Total Return Index
상장일	2023년 03월 14일
펀드보수	연 0.050%
자산운용사	한국투자신탁운용
1개월 수익률	+4.29%
3개월 수익률	-0.93%
6개월 수익률	+3.11%
1년 수익률	-10.57%

ACE 미국30년국채액티브(H)는 해외채권에 투자하는 ETF 상품으로, 시가총액 1조 2,038억 원, 상장주식수 144,600,000주 규모를 자랑합니다. 지난 1년간 주가는 7,675원에서 9,730원 사이에서 등락했습니다. 이 ETF는 Bloomberg U.S Treasury 20+ Year Total Return Index를 기초지수로 삼아, 2023년 3월 14일 시장에 첫 선을 보였습니다.

펀드보수는 연 0.050% 수준으로 책정되어 있으며, 한국투자신탁운용이 운용을 맡고 있습니다. 최근 성과를 보면 1개월 수익률 +4.29%, 3개월 수익률 -0.93%, 6개월 수익률 +3.11%, 1년 수익률 -10.57%를 기록 중입니다.

종목명	비중(%)
ISHARES 20+ YEAR TREASURY BD	17.91
FX스왑 USD 240424-57-	16.50
FX스왑 USD 240422-29-	11.10
T 4 1/4 02/15/54	9.63
DRX DLY 20+ YR TREAS BULL 3X	9.25
FX스왑 USD 240503-19-	7.35
FX스왑 USD 240403-11-	6.33
FX스왑 USD 240502-10-	5.94
T 4 1/8 08/15/53	4.69
T 3 5/8 05/15/53	4.11

ACE 미국30년국채액티브(H) 운용전략

ACE 미국30년국채액티브(H)는 미국 재무부 발행 30년 만기 국채 중 잔존만기 20년 이상 장기물로 구성된 Bloomberg U.S Treasury 20+ Year Total Return Index를 기초지수로 하여 운용되는 ETF입니다. 해당 지수를 추종하며 시장금리 하락(채권가격 상승)에 따른 자본차익을 추구하는 상품으로, 금리 인하 기대감이 높아지는 시기에 주목받고 있습니다.

이 ETF는 실물 채권에 직접 투자하는 실물형 ETF로, 장기 국채 투자를 통해 금리 변동에 따른 자본이득을 노립니다. 특히 달러 가치 하락 리스크를 회피하고 싶은 투자자들을 위해 환 헤지 기법을 활용하고 있어, 순수하게 채권 투자에만 전념할 수 있다는 점이 장점입니다. 아울러 월 단위 분배가 가능한 상품으로, 안정적인 배당 수익 창출도 기대해 볼 만합니다.

이 상품은 과거 국내 투자자들에게 큰 사랑을 받았던 한국판 TLT ETF의 환헤지 버전이라고 볼 수 있습니다. 미국 국채 실물에 투자해 채권 이자를 기반으로 월 분배를 제공하며, 퇴직연금 계좌를 통해서도 제약 없이 투자 가능하다는 점이 투자자들의 관심을 모으고 있습니다.

ACE 미국30년국채액티브(H) 분배금(배당금) 및 배당률 세금

항목	내용
배당주기	월배당
최근 분배락일	2024년 04월 29일
분배금	25원
연간 분배금	320원
연간 분배율(배당률)	3.81%

ACE 미국30년국채액티브(H)는 매월 정기적으로 분배금을 지급하고 있습니다. 가장 최근인 2024년 4월 29일 기준 분배금은 25원이었으며, 연환산 시 320원의 분배금이 투자자들에게 돌아갑니다. 이는 연 기준 3.81%에 달하는 배당률입니다.

분배락일	기준가격	분배금액	분배율
2024/04/29	8,020	25	0.31%
2024/03/28	8,585	28	0.33%
2024/02/28	8,575	27	0.31%
2024/01/30	8,660	28	0.32%
2023/12/27	9,165	30	0.33%
2023/11/29	8,410	27	0.32%
2023/10/30	7,810	26	0.33%
2023/09/26	8,450	27	0.32%
2023/08/30	8,900	26	0.29%
2023/07/28	9,485	25	0.26%
2023/06/29	9,650	30	0.31%
2023/05/30	9,425	21	0.22%
2023/04/27	10,065	37	0.37%

참고로 ETF 배당금에는 15.4% 세금이 원천징수됩니다. 한편, 국내 주식형 ETF의 경우 매매차익에 대해서는 비과세 혜택이 주어지지만, 주식형을 제외한 기타 국내 상장 ETF 매매차익에는 15.4% 배당소득세가 발생하니 이 점 유의하시기 바랍니다.

ACE 미국30년국채액티브(H) 수수료(운용보수)

항목	비율
총보수율	연 0.0500%
총보수비용비율(TER)	연 0.1900%
실부담비용율	연 0.2244%

ACE 미국30년국채액티브(H)의 총보수율은 연 0.0500%로 책정되어 있어, 유사 채권형 ETF 평균치(0.1176%)를 크게 밑도는 수준입니다. 총보수비용비율(TER)의 경우 순자산 대비 총보수 및 기타비용을 더한 개념인데, 이 ETF는 연 0.1900%를 기록 중입니다.

한편 실부담비용율은 TER에 추가로 매매중개수수료율을 합산한 값인데, 연 0.2244% 수준으로 채권형 ETF 평균값(0.1845%)을 소폭 상회합니다. 다만 장기투자에 적합한 상품 특성을 감안하면 부담스러운 수준은 아니라고 판단됩니다.

주가 전망

ACE 미국30년국채액티브(H)는 시세 차익과 배당 수익을 함께 추구할 수 있다는 점에서 투자매력이 돋보이는 ETF로 꼽힙니다. 과거 1년 성과는 -10.57%로 다소 저조했으나, 최근 반등 흐름을 타고 있는 모습입니다.

금리 인하 가능성이 점차 높아지고 있는 만큼, 중장기적 관점에서 5~10% 내외의 시세 차익을 기대해 볼 만한 구간이라고 판단됩니다. 여기에 연 3% 후반에 달하는 배당 수익률을 감안하면 투자 메리트는 충분해 보입니다. 다만 예상보다 금리 인하 시기가 지연될 경우 투자 성과가 제한적일 수 있다는 점은 경계해야 할 대목입니다.

요약정리

항목	내용
상품명	ACE 미국30년국채액티브(H)
시가총액	1조 2,038억 원
기초지수	Bloomberg U.S Treasury 20+ Year Total Return Index
실부담비용율	연 0.2244%
분배율(배당률)	연 3.81%
예상 수익률	시세차익 5~10% + 배당수익 3% 후반

결론

지금까지 ACE 미국30년국채액티브(H) ETF에 대해 면밀히 살펴보았습니다. 동 상품의 가장 큰 특징은 달러 헤지를 통해 환율 변동성을 제거함으로써, 투자자들이 금리 하락에 따른 채권 가격 상승과 배당 수익에 집중할 수 있도록 했다는 점입니다.

현 시점에서 금리 인하 기대감이 고조되고 있는 만큼, 이와 관련된 ETF 상품들에 대한 관심도 뜨겁습니다. 특히 ACE 미국30년국채액티브(H)의 경우 장기투자에 최적화된 상품 특성, 동종 ETF 대비 경쟁력 있는 운용보수, 월 단위분배금 지급 등을 고려하면 충분한 투자 메리트가 있어 보입니다.

미국 장기 국채 투자를 고민 중이시라면 ACE 미국30년국채액티브(H)에 대한 면밀한 검토를 추천드립니다. 장기적 관점에서 꾸준히 투자한다면 만족스러운 성과를 기대해 볼 수 있을 것으로 판단됩니다.

이상으로 ACE 미국30년국채액티브(H) ETF에 대한 정보를 상세히 전달해 드렸습니다. 투자에 있어 도움이 되셨기를 바라며, 오늘 포스팅은 여기서 마무리하겠습니다. 긴 글 읽어주셔서 감사합니다.